Sztuka spekulacji na przykładzie DAX Futures
Jednym z podstawowych elementów sztuki spekulacji jest umiejętność obserwowania i rewizji swoich założeń dostosowując je do obecnej sytuacji na rynku. A co najważniejsze to mieć odwagę na rewizję takowych założeń. Na przykładzie DAX Futures i dzisiejszej sesji można dokonać pewnej rewizji tego co w ostatnim czasie pisałem. Ba,
nawet trzeba tego dokonać.
W poniedziałek został wygenerowany techniczny sygnał do wzrostów i bądź co bądź nadal obowiązuje. Niemniej jednak dla mnie najważniejszym w ocenie dalszego ruchu rynkowego jest zamknięcie świecy dziennej na DAX Futures, a tu już tak kolorowo nie jest jakby się mogło wydawać. Oczywiście mówię to z perspektywy zlewarowanych pozycji.
Założenie jest stosunkowo proste: wyjście powyżej 9 828 = 10 320. Jednakże należy mieć na uwadze, że nic nie rośnie liniowo. Oczywiście zdarzają się takie sesje, że DAX leci w górę bez opamiętania. Jednak po dzisiejszej sesji zapaliło się światełko ostrzegawcze. Mimo, iż DAX Futures rosną, to jednak popyt ma problem z przełamaniem istotnych oporów intraday i z tych poziomów dochodzi od zejść w końcówkach sesji. Może to sugerować, iż przed wejściem na 10 320 możemy zobaczyć jeszcze jakiś „większy” spadek.
Wsparcia i opory intraday na DAX Futures na środę
Opory: 9 939, 9 992, 10 079
Wsparcia: 9 765, 9 712, 9 625
Kluczowy poziom w dniu jutrzejszym to 9 852 gdzie wg. mnie wszystko się rozegra. I tak naprawdę jestem skłonny zaryzykować stwierdzenia, że poniżej tego poziomu pozycja krótka będzie jak najbardziej zasadna, a i celem dla takowej pozycji może być poziom 9 625…
DAX Futures doszły do górnych ograniczeń formacji rozszerzających się i tym samym formacje te możemy zamieść pod dywan. Chyba, że ktoś liczy na hardkor w postaci 8 800, ale to w dalszej części wpisu.
Sporo czytelników tego bloga twierdziło, że jestem bardzo byczo nastawiony do rynków, a jedyny zasadny cel wg. niektórych to poziom 8 800. Wydaje mi się, że nie tylko tutaj jeszcze nie tak dawno spekulanci i inwestorzy widzieli te poziomy. I to tak naprawdę może powodować, iż „3/4” świata czeka na jakieś cofnięcie żeby „wskoczyć do pociągu”. Nie są przekonani do silnych wzrostów, a przekonają się dopiero przy jakimś 200-300 pkt cofnięciu.
Niebawem rozpocznie się sezon wyników finansowych. Oczekiwania uczestników rynku są średnie wręcz negatywne. Jest to jeden z najbardziej sprzyjających układów do zwyżek, gdy wyniki przerosną oczekiwania na plus. Czego przykładem może być np. Pepsi.
Sytuacja z niemieckim VW uspokoiła się, a i sektor biotechnologiczny w USA tak jakby zniwelował spadki. Jeśli chodzi o sektor biotech można pokusić się o stwierdzenie, że już niebawem pojawi się tam sporo „dużych portfeli” winszujących zasadzie „Najlepszą okazją do zysków jest odkupienie waloru od spanikowanych skoczków” – o ile już się tacy tam nie pojawili.
Indeks strachu SKEW znajduje się na relatywnie wysokim poziomie, więc może sugerować, że przed testem 50-SMA na amerykańskim kontrakcie S&P 500 futures może pojawić się test 10-SMA max, czyli zejście w okolice 1943 punktów.
Myślę, że na chwilę obecną bardzo zdrowym byłoby zejście na DAX Futures do wspomnianego 9 625, jednak należy trzymać rękę na pulsie i pamiętać o tym, że DAX Futures obecnie znajdują się pod impulsem wybicia ważnego poziomu 9 828.
A co z poziomem 8 800 ?
Teraz będzie prawdziwy hardkor.
Warto przyjrzeć się kilku mało (albo prawie w ogóle nie-) prawdopodobnym zbiegom okoliczności, w malejącej kolejności ich prawdopodobieństwa czyli uporządkowane od najmniej nieprawdopodobnych do najbardziej nieprawdopodobnych.
1) DAX Futures schodzą do 9 625
2) poniżej 9 625 aktywują się zlecenia podażowe
3) i podaż tym samym rozjeżdża 10-SMA
4) kolejnego dnia dochodzi do odbicia
5) aby ubrać ulicę w L-ki
6) po rozdaniu jesiennych palt, rynek pikuje do 10-SMA low
7) podaż rozpoczyna walkę z popytem o utrzymanie 9 361
8) oczywiście popytu nie ma i podaż spycha kontrakt do 9 100
9) popyt próbuje jeszcze raz swoich sił
10) ale nic z tego nie wychodzi
11) i widzimy poziom poniżej 9 000
12) wystraszeni L-kowicze wchodzą w S-ki
13) odpalają się zlecenia SL dla pozycji długich
14) DAX Futures lądują na 8 800
Tak więc poziom 8 800 zobaczymy przy zachowaniu wszystkich tych cudownych 14 zbiegów okoliczności.
Dziękuję za uwagę.
Dobranoc.
oby jutro 10300:-)!!!