DAX Futures i Martin Luther King Jr

15 stycznia to jeden z najważniejszych dni w historii Stanów Zjednoczonych. Tego dnia 1929 r. urodził się Martin Luther King Junior. Obchody jego urodzin ze względów społeczno-politycznych zostały prawnie ustalone na trzeci poniedziałek stycznia.

Niestety 15 stycznia, czy trzeci poniedziałek tego miesiąca niekoniecznie wywołują pozytywne wspomnienia wśród uczestników rynków finansowych. Zaczynając od DAX Futures w 2008 r. kończąc na franku szwajcarskim w roku 2015.

W trzeci poniedziałek stycznia 2008 r. doszło do załamania rynkowego na DAX Futures. Przez kolejne 2 sesje na rynku zostało upłynnionych 140 000 kontraktów terminowych należących do Societe Generale zakupionych przez jednego z najlepszych traderów tego banku Jerome Kerviela z grona elitarnych traderów Delta One. Każdy duży bank inwestycyjny posiada oddział Delta One.

Zarząd Societe Generale 20 stycznia 2008 r. poinformował o odkryciu potężnej nieautoryzowanej pozycji długiej na rynku terminowym DAX Futures, której wartość przekraczała 14 mld EUR i decyzji o upłynnieniu na stracie. Bank jednak zdecydował się nie ujawniać publicznie dokładnego momentu sprzedaży. Wraz z utajnieniem informacji o sprzedaży kontraktów można zagłębić tajniki tzw. „Predatory Trading”. Bardzo dobry opis tego zjawiska ukazał się w 2005 r. na łamach The Financial Journal – „Predatory trading – M. BRUNNERMEIER, L. Pedersen„.

Zachęcam każdego do przeanalizowania historii Societe Generale, szczególnie raportów Eurex informujących o zakupach pozycji wielkości niespełna 1.5 mld EUR oraz zjawiska „predatory trading”. Analiza powinna rzucić światło na rewelacje, które często można spotkać w Internecie jak chociażby te związane z pozycjami wielkich graczy, którzy w zaledwie kilku sekund pozbywają się lub nabywają kontrakty za x mld EUR.

DAX Futures

Tygodniowe wsparcia i opory na DAX Futures
Opory: 13 370, 13 436, 13 543
Wsparcia: 13 157, 13 091, 12 985

Tygodniowy pivot w punkcie 13 267.

Jeżeli na rynku zostanie utrzymana presja podażowa, której potwierdzeniem będzie zamknięcie sesji poniżej poziomu 13 267, handel winien dalej odbywać się w formacji megafonu i ewentualnie zejść na dolne ograniczenie. Punktem decyzyjnym jest oczywiście poziom 13 001, który pokrywa się mniej więcej z ostatnim tygodniowym wsparciem.

Pozycja w strategii „Swing short DAX Futures H4” wyleciała w piątek na stop lossie +13 pkt. W portfelu została jedynie pozycja krótka ze strategii naruszenia dołka po odbiciu od górnej bandy formacji megafonu.

W przypadku naruszenia dołków z czwartku, dorzucę jeszcze jedną pozycję krótką. W tej chwili nie mam żadnych preferencji co do kierunku na ten tydzień. Aczkolwiek uważam, że nadchodzący tydzień może przynieść rozstrzygnięcie co do średnioterminowego ruchu w postaci wybicia formacji megafonu w jedną ze stron. Czy będzie to góra/dół jest bez znaczenia, rolą spekulanta jest odpowiednie wykorzystanie sygnału, a w przypadku zwrotu akcji szybkie ucięcie straty.

Okazji do wejść w pozycje długie będę szukać powyżej strefy cen uśrednionych 50-SMA na H1.

Handel na kontraktach terminowych i zlewarowanych CFD indeksowych jest nieodpowiedni dla osób bez racjonalnego zarządzania kapitałem i ryzykiem. Mogą wystąpić ponadprzeciętne straty.
Na zlewarowanych CFD rekomendowana wielkość pozycji: 0.1 lota na każde zdeponowane 10 000 zł.