Kampania wrześniowa – tydzień #5

Nadchodzi półmetek kampanii wrześniowej i już można z całą pewnością powiedzieć, że predykcja kierunku w jakim podążą niemieckie DAX Futures okazała się sukcesem. Mijający tydzień zgodnie z założeniem obfitował w dużą zmienność wywołaną niezbyt głębokim rynkiem (Niemcy oraz USA) i reakcjami rynkowymi na dane makro (USA). Dużo się działo zarówno na notowaniach instrumentów ze spektrum naszego zainteresowania jak i w portfelu, gdzie można było dostrzec wyraźną ujemną korelację z indeksami giełdowymi. Ale po kolei.

Mini-DAX Futures

1 lipca z poziomu 12 514 rozpoczęła się 5-ta kampania na DAX Futures (tym razem z wykorzystaniem Mini-DAX Futures) i jak zostało powiedziane we wstępie można odnotować kolejny sukces w predykcji kierunku. Jak do tej pory niemieckie kontrakty zaliczyły ruch w dół o zasięgu 688 punktów. Do strzelenia celu brakuje jeszcze 1056 punktów. Czy poziom zostanie strzelony? Nie wiem, przekonam się najpóźniej 20 września.

Okazje rynkowe z ubiegłego tygodnia skutkowały ostatnim zwiększeniem ekspozycji w pozycje krótkie (12 124). Tym samym zdobycz punktowa wynosi 1457 pkt na tej kampanii. Oczywiście jest to zdobycz wirtualna, gdyż zysk nie jest jeszcze zrealizowany.

Stop loss przestawiony w zysk na poziomie 12 352.

Tygodniowe wsparcia i opory na Mini-DAX Futures
Opory: 12 307, 12 458, 12 703
Wsparcia: 11 818, 11 667, 11 423

Tygodniowy pivot na poziomie 12 063. Przy pozytywnych wiatrach i większej realizacji zysków ze strony byków, być może nadchodzący tydzień przyniesie strzelenie 11 423.

E-Mini S&P 500 Futures

W strategii na E-mini S&P 500 Futures na naruszenia strefy popytowo-podażowej po raz pierwszy na wrześniowej serii dochodzi do wyjścia ponad 100 pkt (105.50 pkt). Okres drawdown’u odrobiony z nawiązką.

Od początku wdrożenia strategii (24.12.2018) zysk wynosi 696.75 pkt.

Średnia strata dla tej strategii to -10 pkt, przy 13.25 pkt średniego zysku. Skuteczność strategii wynosi 60.46%. Najwyższa jednorazowa strata -34 pkt, najwyższy jednorazowy zysk +66.25 pkt.

Micro E-Mini S&P 500 Futures

Realizacja zysków w USA pozwoliła na zepchnięcie kontraktu w okolice 2900 pkt. Tym samym średnioterminowa pozycja krótka z poziomu 3000 punktów wchodzi na solidne +62.25 pkt. zysku. SL zostaje przesunięty na +30 pkt, co zapewnia już stosunek ryzyka do zysku na minimum 1:1.

Co jest jednak ciekawe to zachowanie indeksu VIX i SKEW, które sugerują potencjalną pułapkę na giełdowe misie i być może powtórkę z maja.

Czas pokaże, czy jest to pułapka na giełdowe misie, czy może coś innego. Jak działa pułapka zostało opisane w szczegółach w czerwcu tutaj: „VIX vs SKEW – czyli o pułapce słów kilka”

Oczywiście fakt wystąpienia lub nie tejże pułapki nie ma już większego znaczenia, gdyż w obu przypadkach zostanie zaksięgowany zysk, aczkolwiek kwestią otwartą zostaje wielkość tego zysku.

Krótkoterminowi retaile wykazają większe nastawienie pro-spadkowe niż zazwyczaj. Co za tym idzie, potencjalna pułapka na giełdowe niedźwiedzie może być również krótkoterminowa.

Amerykańskie banki docierają do wsparcia 200-SMA nieznacznie je naruszając i odbijając się. Utrzymywanie się handlu poniżej 200-SMA przez 3 kolejne sesje może być kluczowe dla indeksu SPX z perspektywy dalszych spadków.

Cel dla otwartej kampanii pozostaje bez zmian 2780-2800.

FANG+ Futures

W kampanii spadkowej na FANG+ Futures dochodzi po raz pierwszy do wyjścia na plus (+13.90 pkt) Ostatnie istotne wsparcia zostały wybite, więc teoretycznie istnieje szansa na przyśpieszenie spadków na technologicznych gigantach.

VIX Futures

Pojawienie się backwardation kilka dni temu na VIX Futures, a następnie powrót do contango stworzyło jedną z najlepszych otoczek spekulacyjnych na VIX Futures.

Jednak wykorzystanie tejże otoczki wymaga ciągłego monitorowania sytuacji, także zakup kontraktu wrześniowego a następnie odwrócenie się na pozycję krótką na tej samej serii nie zostały wykorzystane.

Niemniej jednak zrealizowały się założenia stojące za ideą wprowadzenia Shotgun’a na VIX Futures

Czas pokaże, czy aktualne cofnięcie na SPX było właśnie tym, które z założenia miała wyłapać strategia. Jeśli tak, to źle zostały oszacowane poziomy wykonania opcji.

Pozycje pozostają otwarte.

Kilka zasad obowiązujących na tej stronie odnośnie komentarzy. Automatycznie usuwane są komentarze:
1) Obrażające innych czytelników i autorów strony. Atakuj ideę, nie człowieka.
2) Typu „No to long”, „gruby wywozi”. Zawierające nieuzasadnione sformułowania.
3) Podawanie sygnałów bez poziomu wejścia, SL oraz bez uzasadnienia.
4) Promujące handel instrumentami CFD.
3) Zawierające wulgaryzmy.
Handel na zlewarowanych produktach ETF/ETN jest nieodpowiedni dla osób bez wdrożonego zarządzania ryzykiem/kapitałem oraz obarczony jest ryzykiem wystąpienia bankructwa.
Handel na kontraktach terminowych i zlewarowanych CFD indeksowych jest nieodpowiedni dla osób bez racjonalnego zarządzania kapitałem i ryzykiem. Mogą wystąpić ponadprzeciętne straty.
Na zlewarowanych CFD rekomendowana wielkość pozycji: 0.1 lota na każde zdeponowane 10 000 zł.